ETF-y na GPW - jedna giełda, wiele funduszy

ETF (Exchange Traded Fund) to, jak sama nazwa wskazuje, fundusz notowany na giełdzie. To rodzaj koszyka, do którego wkłada się różne aktywa finansowe: akcje i obligacje. Obecnie ETF to jeden z najpopularniejszych instrumentów finansowych na świecie. ETF-y dostępne są również na warszawskiej Giełdzie Papierów Wartościowych.

Jak działają ETF-y?

Dywersyfikacja

Inwestując w ETF oparty o giełdowe indeksy, nie kupujesz akcji jednej konkretnej spółki, ale zyskujesz udział w całym koszyku akcji różnych firm, które wchodzą w skład danego indeksu. Dzięki temu ograniczasz ryzyko w porównaniu do inwestowania w pojedynczą spółkę.

Niskie koszty

ETF-y w porównaniu do tradycyjnych funduszy inwestycyjnych charakteryzują się zazwyczaj niższymi opłatami za zarządzanie.

Płynność

ETF-y, podobnie jak akcje, można kupić i sprzedać w ciągu całej sesji giełdowej, co zapewnia wysoką płynność inwestycji.

Transparentność

Skład portfela ETF-u jest publicznie dostępny. Wiesz, w jakie aktywa inwestujesz.

Szeroki wybór

Możesz wybierać spośród ETF-ów, które śledzą różne indeksy giełdowe, sektory gospodarki czy regiony geograficzne.

Dostępność

ETF-y są łatwo dostępne. Możesz je kupować i sprzedawać w detalicznych biurach maklerskich.

Podatkowe oszczędności

ETF-y są jedną z opcji dostępnych w ramach rachunków IKE i IKZE, które oferują korzyści podatkowe.

Możliwość inwestowania w różne klasy aktywów

Oprócz rynków akcji, ETF-y umożliwiają inwestycje w obligacje.

Dostęp do globalnych rynków

ETF-y w łatwy sposób pozwalają zbudować portfel zawierający aktywa zarówno polskich, jak i europejskich czy amerykańskich rynków.

Jakie możliwości oferują ETF-y na GPW?

  • dostęp do wielu rynków na jednej giełdzie
  • łatwość zakupu i sprzedaży
  • transparentność
  • niskie koszty
  • możliwość zakupu za polskie złote, bez potrzeby przewalutowania
  • dywersyfikacja portfela
  • dostępność dla różnych inwestorów
  • dopasowanie do różnych strategii inwestycyjnych

ETF-y są uniwersalnym narzędziem inwestycyjnym

Mogą one być wykorzystane przez inwestorów o różnych profilach: od osób rozpoczynających swoją przygodę z inwestowaniem, po doświadczonych inwestorów chcących urozmaicić swoje portfolio.

Pasywne i aktywne inwestowanie

Pasywne inwestowanie to strategia polegająca na długoterminowym budowaniu kapitału poprzez inwestowanie w szeroki rynek, np. za pomocą ETF-ów, bez aktywnego zarządzania. Z kolei aktywne inwestowanie wymaga regularnej analizy i podejmowania decyzji o kupnie lub sprzedaży papierów wartościowych, co może generować większe koszty i ryzyko.

Jakie ETF-y są notowane na GPW?

Na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie notowane są zarówno tradycyjne ETF-y pasywnie naśladujące indeksy, jak i ETF-y, które pozwalają na wykorzystanie w inwestowaniu indeksowym dźwigni na rynku kasowym zarówno w odniesieniu do polskich, jak i zagranicznych indeksów.

  • Pasywne:
    polskie akcje – WIG20TR, mWIG40TR, sWIG80TR – wszystkie to indeksy dochodowe, uwzględniające wypłatę dywidendy przez spółki, o czym informuje dodany do nazwy indeksu skrót TR;
    zagraniczne akcje – S&P 500, DAX, Nasdaq (część z nich z zabezpieczonym ryzykiem walutowym);
    obligacje – indeks TBSP, GPWB-BWZ (indeksy polskich obligacji skarbowych).
  • Tradingowe pozwalające wykorzystać krótkoterminowe wydarzenia rynkowe na: WIG20LEV (lewar x2), WIG20short, Nasdaq-100 3x lev i Nasdaq-100 2x short.
  • Na GPW notowane są również ETC (Exchange Traded Commodity). Działają podobnie do ETF-ów, ale zamiast śledzić indeksy akcji, ich celem jest odzwierciedlenie cen konkretnego surowca lub grupy surowców. Dostępne na warszawskiej Giełdzie ETC na złoto fizyczne, jest pozyskiwane w sposób odpowiedzialny i przechowywane w Brytyjskiej Mennicy Królewskiej. Produkt ten jest w pełni zabezpieczony fizycznym kruszcem, a inwestorzy mają możliwość wymiany go na fizyczne sztabki złota lub monety bulionowe (konieczny jest bezpośredni kontakt z emitentem).

Jak działają ETF-y i jakie są ich rodzaje? Czy inwestując w ETF-y dostanę dywidendę? Jakie ponoszę koszty? Odpowiedzi znajdziesz w bezpłatnym e-booku o ETF-achPobierz Bezpłatny Ebook

ETF-y w rachunkach IKE i IKZE
– czy to się opłaca?

IKE (Indywidualne Konto Emerytalne) i IKZE (Indywidualne Konto Zabezpieczenia Emerytalnego) to specjalne konta inwestycyjne, które pozwalają oszczędzać na emeryturę, oferując dodatkowe korzyści w postaci ulg podatkowych i preferencyjnego opodatkowania przy wypłacie środków.

ETF-y są obecnie jednymi z najchętniej wybieranych instrumentów przez posiadaczy emerytalnych rachunków IKE oraz IKZE. Połączenie rachunków IKE i IKZE z ETF-ami stanowi atrakcyjną opcję dla osób planujących długoterminowe inwestycje emerytalne.

Jeśli środki na Indywidualnym Koncie Emerytalnym (IKE) są utrzymywane do 60. roku życia lub do nabycia uprawnień emerytalnych i ukończenia 55. roku życia, są one zwolnienie z podatku Belki (19 proc. od zysków kapitałowych). Nie ma możliwości odliczenia wpłat od podstawy opodatkowania w PIT, co oznacza, że korzyści podatkowe są odczuwane głównie przy ich wypłacie. W 2025 roku maksymalna roczna wpłata na IKE wynosi maksymalnie 26 019 zł. W przypadku Indywidualnego Konta Zabezpieczenia Emerytalnego (IKZE) istnieje możliwość odliczenia wpłat od dochodu w rocznym zeznaniu PIT. Po osiągnięciu wieku emerytalnego wypłacone środki podlegają zryczałtowanemu podatkowi dochodowemu w wysokości 10 proc. Jaką kwotę można w tym roku zainwestować na kontach IKE i IKZE? W 2025 roku limit wpłaty na IKE wynosi maksymalnie 26 019 zł, a na IKZE 10 407,60 zł. Z kolei dla samozatrudnionych limit wpłat na IKZE wynosi w tym roku 15 611,40 zł.

Jesteś posiadaczem rachunku IKE/IKZE lub dopiero planujesz go założyć?
Pobierz e-booka i dowiedz się więcej o inwestowaniu w ETF-y w ramach tych kont.

Pobierz bezpłatny e-book

Jakie są koszty inwestowania w ETF-y?

Inwestowanie w ETF-y na GPW wiąże się z kilkoma rodzajami kosztów:

  • Prowizje maklerskie: Opłaty pobierane przez domy i biura maklerskie za realizację zleceń kupna i sprzedaży ETF-ów. W ich skład wchodzą m.in. opłaty giełdowe, które GPW nalicza od obrotu ETF-ami. Do końca 2024 roku GPW wprowadziła promocję, w ramach której Członkowie Giełdy, czyli domy i biura maklerskie, są zwolnieni z tych opłat za handel ETF-ami i instrumentami typu ETC. Zniesienie opłat giełdowych może przełożyć się na obniżenie prowizji maklerskich płaconych przez indywidualnych inwestorów.
  • Opłaty za zarządzanie: Fundusze ETF pobierają roczną opłatę za zarządzanie, która jest uwzględniona w wycenie jednostek funduszu. Zazwyczaj są one niższe niż w tradycyjnych funduszach inwestycyjnych.

E-book:

ETF na GPW – przewodnik dla inwestorów

Chcesz lepiej zrozumieć ETF-y notowane na Giełdzie Papierów
Wartościowych w Warszawie?

Pobierz bezpłatny ebook, który w przystępny sposób wyjaśnia, czym są fundusze ETF, jak działają, jakie niosą korzyści i na co zwrócić uwagę przy ich wyborze.

To kompendium wiedzy zarówno dla początkujących, jak i bardziej doświadczonych inwestorów.

Dowiedz się m.in.:

  • Jak działają ETF-y na GPW
  • Czym różnią się ETF, ETC i ETN
  • Jak budować zdywersyfikowany portfel
  • Jakie są koszty, ryzyka i zalety inwestowania

Pobierz teraz i inwestuj świadomie

Program Obniżek Opłat

Z myślą o promocji funduszy notowanych na Giełdzie oraz przyciągnięciu nowych inwestorów,
GPW uruchomiła Program Obniżek Opłat – inicjatywę obejmującą zniesienie opłat transakcyjnych dla Członków Giełdy za obrót ETF i ETC. Program trwa przez cały 2025 rok i jest kontynuacją czasowej promocji z listopada i grudnia 2024 r.

Program ma na celu zwiększenie dostępności nowoczesnych instrumentów inwestycyjnych, poprawę płynności oraz wsparcie rozwoju rynku ETF w Polsce. Uczestnictwo w programie wymaga od domów i biur maklerskich obniżenia opłat pobieranych od klientów do poziomu nie wyższego niż 0,2% lub ich całkowitego zniesienia.

Szczegółowe zasady uczestnictwa w Programie Obniżek Opłat od obrotu ETF, ETC i ETN na GPW określa Regulamin Programu, dostępny na stronie GPW.

Partnerzy Programu Obniżek Opłat

Sprawdź aktualne notowania ETF-ów na GPW Sprawdź

ETFy - pytania i odpowiedzi:

ETF (Exchange Traded Fund) to fundusz inwestycyjny notowany na giełdzie.

ETF-y notowana na warszawskiej Giełdzie można kupić za pośrednictwem domów i biur maklerskich

Tak, aby inwestować w ETF-y notowane na GPW, konieczne jest posiadanie rachunku maklerskiego.

GPW wprowadziła Program Obniżek Opłat od ETF, ETC i ETN. Członkowie Giełdy uczestniczący w Programie do końca 2025 roku będą mieli obniżone do zera stawki opłat giełdowych pobieranych od obrotu tymi instrumentami co może przełożyć się na wysokość prowizji płaconej przez indywidualnych klientów.

Na GPW dostępne są ETF-y na polskie indeksy, takie jak WIG20TR, mWIG40TR, sWIG80TR oraz oraz na zagraniczne, np. DAX, S&P500 czy NASDAQ-100. Znajdziesz tu też fundusze obligacyjne i ETF-y tradingowe, pozwalające wykorzystać krótkoterminowe wydarzenia rynkowe.

Tak, możesz inwestować w ETF-y w ramach kont IKE (Indywidualne Konto Emerytalne) i IKZE (Indywidualne Konto Zabezpieczenia Emerytalnego), co pozwala na korzystne rozliczenia podatkowe.

Pamiętaj! Zainwestowany kapitał podlega ryzyku. Prezentowany materiał ma charakter wyłącznie edukacyjny i informacyjny. Nie stanowi rekomendacji inwestycyjnej ani porady finansowej.